펀드 가입하기전 선택하는 방법 정리

펀드 선택하기

펀드는 펀드매니저를 통해 자산이 운용되어 소비자에게 편리함을 주지만, 그에 따르는 비용을 지불해야 합니다. 투자자 스스로 자신에게 맞는 펀드를 선택하고 가입에 따르는 혜택을 살펴봐야 하고, 판매사별 수수료를 비교하고 투자기간과 환매수수료 부과기간 및 기준을 체크해야 합니다. 그리고 성과연동 운용보수 펀드의 경우 보수비용과 전액 환매 의무에 유의해야 하며, 재간접펀드는 추가적인 비용이 발생한다는 점을 기억해야 합니다.

펀드란 무엇인가요?

펀드는 전문가인 펀드매니저가 다수의 개인 투자자로부터 모은 돈을 다양한 금융자 산에 투자하여 수익을 내는 간접투자 상품입니다. 소액으로도 투자가 가능하고, 분산투자가 가능하다는 장점이 있습니다.
펀드 투자 시 펀드매니저에 따라 수익률의 편차가 생길 수 있고, 운용에 대한 수수료를 지불해야 하며, 투자에 따른 손실은 투자자의 몫이라는 점을 유의해야 합니다.

펀드 종류는 어떻게 되나요?

펀드가 주로 투자하는 자산 유형에 따라 증권 펀드(주식형, 채권형, 혼합형), 부동산 펀드, 특별자산 펀드, 혼합자산 펀드, MMF로 구분됩니다.

• 주식형: 주식에 60% 이상 투자하는 펀드 

• 채권형: 주식에는 투자하지 않고 채권에 60% 이상 투자하는 펀드 

• 혼합형: 주식과 채권 모두 투자 가능하고, 주식투자비율이 50% 이상이면 주식 혼 합형, 50% 미만이면 채권혼합형으로 구분 

• 부동산 펀드: 부동산과 관련한 자산에 50% 초과 투자하는 펀드 

• 특별자산 펀드: 금, 원유, 구리, 선박, 곡물, 지적재산권 등 다양한 실물 자산에 50% 초과 투자하는 펀드 

• 혼합자산 펀드: 증권, 부동산, 특별자산 등에 특별한 비중과 제한 없이 투자하는 펀드 

• MMF(Money Market Fund): 1년 이내의 단기금융상품에 투자하는 펀드

펀드에 자금을 투자하는 방식에 따라서 적립식 펀드와 거치식 펀드로 구분됩니다.

• 적립식 펀드: 일정 기간 동안 정해진 금액을 계속 투자하는 방식 

• 거치식 펀드: 큰 규모의 돈을 한 번에 투자하는 방식

자금 추가 설정 가능 여부에 따라서 개방형과 폐쇄형으로 구분됩니다.

• 추가형 펀드: 원하는 때에 언제든지 자금을 추가할 수 있는 펀드 

• 단위형 펀드: 모집 기간 이후 자금의 추가가 불가능한 펀드

중도 환매 가능 여부에 따라서 개방형과 폐쇄형으로 구분됩니다.

• 개방형 펀드: 원하는 시점에 중도 환매가 가능한 펀드 

• 폐쇄형 펀드: 만기까지 중도 환매 청구가 불가능한 펀드

 

자금을 모집하는 형태에 따라 공모 펀드와 사모 펀드로 구분됩니다.

•공모 펀드: 50인 이상 불특정 다수의 투자자를 대상으로 공개 모집하는 펀드

• 사모 펀드: 49인 이하 소수의 일반 투자자(전문투자자 포함 시 100인 이하)를 대상으로 비공개 모집하는 펀드(최소 투자금액이 정해져 있음)

 

펀드 투자를 할 때는 수수료와 보수를 잘 알아야 해요!

수수료는 펀드를 가입할 때 지불하는 판매수수료, 환매할 때 지불하는 환매수수료로 구분되며, 한 번만 내는 일시적인 비용입니다. 판매수수료는 언제 내는지에 따라서 선취 수수료와 후취 수수료로 구분됩니다.

•선취 수수료: 수수료를 먼저 내는 방식 

•후취 수수료: 수수료를 만기에 내는 방식

보수는 펀드를 가입하는 기간 동안 정기적으로 지불하는 금액입니다. 펀드의 판매, 운용, 수탁, 사무 등에 관한 비용으로 펀드에 납입한 금액에서 자동 차감됩니다.
이러한 수수료와 보수의 지불 방식에 따라서 펀드의 클래스가 구분됩니다.

• A 클래스: 선취판매수수료를 받지만, 연간 판매보수가 낮아 장기투자에 유리한 펀드 

• C 클래스: 판매수수료가 없으나, 연간 판매보수가 높아 단기 투자에 유리한 펀드 

• E 클래스: 온라인 전용으로 수수료와 보수가 모두 저렴한 펀드 (온라인을 통해서만 가입이 가능한 펀드) 만약 선취판매수수료를 받으나 판매보수가 낮은 A 클래스 상품을 온라인에서 가입했다면 A-e 형태로 표시됨.

• S 클래스: 선취수수료가 없고 연간 보수가 저렴하며, 펀드슈퍼마켓 사이트에서만 가입이 가능한 펀드. 그러나 금융회사 직원들의 설명 혹은 추천이 아닌 소비자 스스로 선택 및 가입해야 하는 상품

 

펀드 투자할 때 비용을 절감할 수 있는 방법이 뭔가요?

① 투자 목적, 기간 등을 고려하여 가장 적합한 펀드 클래스를 선택해야 합니다. 펀드는 가입 경로 등에 따라서 수수료와 보수에 차이가 있기 때문에 투자자가 고려하고 있는 투자 목적과 투자 기간 등에 맞는 클래스의 펀드를 선택해야 합니다.

② 온라인을 통한 가입 혜택을 고려해 봅니다. 온라인 전용 펀드 상품을 선택하는 것이 창구에서 판매되는 상품에 비해 수수료와 보수가 더 저렴합니다. 특히 펀드 슈머 마켓에는 다양한 운용사와 판매사의 펀드들이 다 모여있고, 은행이나 증권사 등을 통하지 않기 때문에 수수료가 저렴합니다.

③ 판매사별 수수료를 비교해야 합니다. 같은 펀드와 클래스이더라도 판매사 간에 판매수수료의 차이가 있을 수 있어 금융투자협회 홈페이지 등을 통해 수수료를 비교해야 합니다.

④ 펀드 가입 시, 투자 기간과 환매수수료 부과 기간 및 기준을 확인해야 합니다. 대부분의 펀드는 가입 후 1~3개월 내에 환매할 경우 환매 수수료가 부과되지만, 펀드에 따라 장기상품에도 환매수수료가 부과될 수 있습니다. 또한 환매수수료를 산정하는 기준이 이익금에서 산정이 되지 않고 전체 환매금액에 따라 산정되는 경우 큰 수수료가 부과될 수 있기 때문에 환매수수료 부과기준도 잘 살펴봐야 합니다.

⑤ 성과연동 운용보수 펀드의 비용과 전액 환매 의무에 유의해야 합니다. 펀드 수익 룰에 따라 운용보수를 결정하는 ‘성과연동 운용보수 펀드’의 경우, 수익률이 목표한 수익률보다 낮으면 유사한 정률 보수 펀드에 비해 약 50% 저렴한 보수를 지불하지 만, 펀드 성과가 좋으면 높은 비용 부담을 지게 됩니다. 또한 일부 환매가 아닌 전액 환매해야 하는 점을 유의해야 합니다.

⑥ 재간접펀드는 추가 비용이 발생한다는 점을 유의해야 합니다. 재간접펀드는 다른 펀드에 다시 투자하는 것이기 때문에 운용사에 들어가는 비용이 추가적으로 발생되기 때문입니다.